要想交易成功,先做好交易計劃

圖片來源:彭博社

沒有人會不經過計畫就能開一家餐館或開始一項經營。必須要先弄清楚這項經營的成本、競爭情況及風險,還有最關鍵的是,自身有何競爭優勢。要想成功地在金融市場進行交易,與這沒有什麼不同。

交易計劃是交易者在交易中應遵循的一套原則或規則。旨在提供一套核心目標及良好預期,以便在市場中可自信地進行交易。

10大關鍵考慮事項

  1. 我真正想從交易賬戶中獲得什麼?
  2. 我理解杠桿與市場波動的相關風險嗎?如何加以利用?
  3. 要考慮自己的生活方式、性格及環境。這將對系統有何影響?我參與市場的活躍程度將如何?
  4. 我屬於技術派還是基本面交易者?或者兩種特點兼而有之?
  5. 我應該使用自定義系統還是系統性(機械性)的交易系統?
  6. 如何管理資本風險?
  7. 如何就關鍵的事件性風險管理我的倉位?
  8. 需要何種工具、研究及資源以確保交易成功?
  9. 持續改善。我應如何評估什麼有效?什麼無效?
  10. 計劃或系統有優勢嗎?如果有,我應如何遵守這些指導性紀律?

對於第一個問題,我個人認為我們交易賬戶中持有的核心目標具有兩重目的。我既希望以一種可衡量的均衡方式使我的交易賬戶中的資金增加,同時又希望能夠管理相關風險。我如何達到這些目標將在我的計劃中進行界定,相應的行動都將視我的性格與抱負而定,具有唯一性。

生活方式、職業與環境也體現于個人計劃中,構成交易策略的決定因素。當然,這些因素將影響交易者在市場中的活躍程度與交易的時間構成。另外,也要考慮交易者是否易受統計或概率的影響,或是具有冒險或保守傾向。

交易者是風險管理者

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交易者就必須是風險管理者。有句話說,專業人士不嫌利小持續盈利,散戶卻往往輸大錢。這話很有道理,我認為,交易者何时可坦然面对做錯了承受小亏损,即他們真正理解交易之時。交易者認錯割肉的能力是交易者確定風險構建優勢的關鍵。”錯了沒什麼,別錯了還不改“的說法非常正確。在生活中,如果某事不起作用,我們就不太去做。而在交易中卻往往相反,交易者會固守虧損交易,事實上還會繼續做令其不安的事情。

止損表示在某個點位承認自己的分析不對,不繼續交易了。我認為,止損是關鍵性工具,儘管確切的某個止損點通常對多數人是重大挫折點。是人都會犯錯,但社會讓我們相信我們必須改正。這是為何你會經常聽到交易者討論持有虧損倉位“直到回本”。交易者必須認同要糾正這種做法。最好的交易者在虧損時會割肉清倉,而在市場趨勢有利時,會持倉甚至加倉。要多做有用功。

要花一段時間才能明白不必每次都正確,但從數學統計角度看,如果我的策略獲利幾率很低,那就不得不設定更高的風險回報率加以補償。舉例來說,即便我的交易成功率只有25%,如果我的獲利交易是我在虧損交易中虧損的三倍的話,我仍能盈利。不過,通過將目標設為最高盈利設置,同時風險回報成果也更高,幾率就對我有利了。

進行基本趨勢交易并遵循資金流動方向是確定获得高盈利的好的起點。對于價格走勢分析有完整的理解也是我大力推薦的,這不意味著在一張表上放30個不同的指標,但只看柱狀圖分析與基本供需。要弄清楚是誰在控制市場走勢。

持續改善

因此關鍵是多做有用功,少做無效之事。持續改善因而是計劃的核心,不只對交易新手而言,對專業交易者也是如此。寫交易筆記對交易新手通常是個起點較低的要求,但在某種意義而言,這是走向成功的最重要的因素。

心理素質也同樣重要,尤其是當您認為有周密的計畫之時。交易者對計劃規則的遵守狀況如何即是紀律性與魯莽行事的分界點。情緒是交易者最糟糕的敵人,往往會導致不理性。這通常會導致交易者在一段時間的有利走勢後會大幅增倉,或者在一段時期下滑後會減倉。但這是交易者在市場對其略有不利時即降低盈利倉位的首要原因。